아무말대잔치

카카오가 연일 사세를 확장하고 있어서 자회사 지분구조 확인이 어려웠는데 그 최근 버전이 떴다. 2019년 3분기 기준 자료이다. 카카오는 모두가 다들 아는 그 남자 김범수 이사회 의장이 대주주로 있다. 직접 지분 14.92%, 특수관계인 2.05%, 케이큐브홀딩스라는 김범수 의장 개인회사를 통한 지분 11.86% 이렇게 도합 28.83% 가 김범수 의장의 영향력 아래에 있다. 오늘 종가 기준 카카오 시총이 13조원 정도 되니까 김범수 의장 및 특수관계인 지분가치가 3.75조원 정도 된다. 물론 매각할 가능성은 낮으니까 금전적인 환산이 큰 의미는 없다. 카카오는 따로 지주회사 형태의 홀딩스가 있지는 않고 카카오 자체가 거대하고 방대한 서비스를 포함하고 있다. 그리고 포탈 서비스와 관련이 낮은 서비스들을 자..

에스티팜에서 자체 개발 중인 대장암 치료제 신약 STP1002 미국 임상 1상 계획이 미국 FDA로부터 승인받았다. 이에 따라 에스티팜은 2020년 봄부터 미국 내 임상 1상을 시작할 예정이다. 임상 1상을 통해 STP1002 의 안정성, 유효성 확인 및 대장암 이외에 비소세포성폐암, 유방암, 간암 등에 대한 임상 시험을 동시 진행하고 적응증 확장을 추진하게 된다. 최근 에스티팜 주가가 미친듯이 상승하더니 이런 배경이 있었다. 에스티팜은 지난 8월 12300원 저점으로 4개월만에 벌써 140% 상승했다. 하지만 고점 분위기는 아직도 아니다. 내년 임상이 진행되면서 계속 모멘텀이 계속 될 것으로 보여진다. 애초에 에스티팜은 대장암 치료제 개발 이전에 글로벌 3위 규모의 올리고헥산치료제 위탁 생산 시설을 확..

한화금투에서 반도체 장비주, 디스플레이 장비주로 분류되는 테스 종목에 대한 추천 리포트를 냈다. 투자 사이클로 접어드는 반도체 낸드 메모리 투자 수혜주로 테스를 꼽은 것이다. 삼성전자 시안 2기 공장에서 낸드 메모리 반도체 투자 발주가 시작되고 있는데 이에 따라 테스 주가는 연중 최고치를 찍는 중이다. 이게 고점일까 싶지만 실적은 아직 바닥을 지나는 중이라는 분석이다. 삼성전자 시안 2기 라인 뿐 아니라, 평택 2기, 평택 1기 라인의 128단 전환, SK하이닉스 M15 라인, 기존 라인의 96단 전환 투자 등이 가시권에 들어왔다. 반도체 장비주 핵심 종목인 테스의 수혜로 이어진다는 해석이다. 반도체 투자 사이클은 2019년 바닥을 치고 2020년에 이어 2021년에 최고점을 찍을 것으로 예상된다. 반도..

HDC현대산업개발 & 미래에셋대우 컨소시엄에서 진행하는 아시아나항공 인수 작업이 마무리 단계에 접어들고 있는데 그 내용이 공개되면서 항공업 구조조정 우려가 높아지고 있다. 피인수기업의 자산을 담보로 돈을 빌려 기업을 사들이는 차입매수 LBO 방식을 취하고 있다. 불법적인건 아니지만 논란이 많은 무자본M&A 와 비슷한 형태라서 결국 능력도 없으면서 인수한 다음에 아시아나항공 재무구조에 부담을 얹혀두는거 아니냐는 시각이다. HDC현대산업개발은 아시아나항공 인수자금 2조원 중 3천억원을 아시아나항공 자산을 기초로하는 교환사채 EB 를 발행할 계획이다. 이 금액이 금호산업이 보유한 아시아나항공 구주 매입가격과 유사하여 사실상 0원에 아시아나항공을 인수하는게 된다. 그 외에도 4천억원 가량을 아시아나항공 지분 재..

신동, 방산 관련주 풍산 주가가 슬슬 올라오고 있다. 실적 떡락하면서 주가도 2017년 6만원에서 올해 2만원까지 번지점프했는데. 이게 2만을 지지한지 반년이 되어가면서 다시 꿈틀거리는 중이다. 신한금투에서는 풍산 종목 추천 리포트를 내면서, 4분기 영업이익 177억원 yoy -8.2%로 회복 조짐이 보인다고 논했다. 신동 부문 출하량이 증가하고, 전기동 가격 상승에 따른 ASP 상승 효과로 수혜를 받을 전망이다. 방산 부문은 전년 동기 대비 -20% 수준이다. 하지만 2020년 신동 부문 수익성 회복이 가시화되면서 두자리 수 이익 증가를 전망하고 있다. 중국 경기 부양을 위한 인프라 투자 확대가 예상되고, 전세계적으로도 제조업 경기가 활발해질 것으로 보이면서, 전기동 가격 상승도 예상된다. 이에 따라 ..

화장품주 중에 하나인 클리오 초긍정적 리포트가 나왔다. DB금투에서는 클리오 장기 목표로 매출 1조원, 영업이익 1천억원을 제시했다. 오늘 클리오 시가 총액은 3600억원이다. 물론 이 장기 목표는 2023년 까지이다. DB금투에서는 이 목표가 현실적이라 판단했다. 영업이익 1천억 찍는다면 시총 1조는 갈건데. 그럼 지금 클리오 탑승해도 주가 3배는 갈거라는 말이다. 2023년까지 3-4년 남았으니까 달성만 한다면 나쁘지 않은 투자인데. 한치앞을 바라보기 힘든 화장품 업종에서 아모레퍼시픽 말고 존버할만한 종목이 될 수 있을런지 모르겠다. 클리오 차트 자체는 괜찮다. 장기이평성 위에서 상당히 오랜 기간 매물대 형성하면서 지지선 만들고 오늘 급등했다. 단점이라면 기관 수급이 없다. 외인이 산거다. DB금투에..

셀트리온이 주식 배당 5%를 공시했다. 시장 전망치는 2% 배당이었는데 이보다 훨씬 상향된 수치이다. 일단 올해 받아두시면 내년에 주가 상승으로 보답하겠다는 방향성이다. 셀트리온의 2020년 경영 성과에 대한 자신감이 반영된 것이라고 셀트리온 관계자(!)는 밝혔다. 셀트리온은 역시 세계 최초 인플릭시맙 성분 피하주사 의약품인 램시마SC 가 잘풀려야 하는데. 11월 유럽의약품청으로부터 바이오의약품 개량신약 개념인 바이오베터 승인을 획득했다. 유럽 판매길이 열린 셈이다. 이 뿐 아니라 2022년 허가 획득을 목표로 미국 시장 진출을 준비 중에 있다. 램시마SC만 기다리고 있는게 아니라 11월에 이미 트룩시마 (성분명 리툭시맙)가 미국 시장에 출시되었다. 2020년 초에는 허쥬마 (성분명 트라스투주맙)가 출시..

삼성 디스플레이에서 진행하는 QD OLED 라인의 장비 투자가 2020년 초부터 본격화 될 예정이다. 기존 L8-1 라인에 30K/월의 초기 추자가 진행되고. 2021년 1분기부터 제품 양산을 진행하게 된다. 기존 LCD 장비 재활용 가능성이 낮아지면서 QD OLED 장비 발주 규모가 예상보다 커질 것으로 전망된다. 이에 따라 QD OLED 장비주에 관심이 쏠리고 있다. QD OLED 공급 체인을 살펴봐야 하는데. 증착장비 - 전공정 장비 - 클린 물류 설비 - OD OLED 소재 등으로 수주 모멘텀이 발생하게 된다. 2020년 상반기에 수주가 몰아서 집행되고, 2020년 하반기에 실적으로 이어질 것이라 키움증권에서 전망하고 있다. QD OLED Supply Chain 전공정 장비 : 원익IPS, 유니셈..

아시아나항공 및 그 계열사 인수에 실패한 애경 그룹이 또 다른 저비용항공사 매물 중 하나인 이스타항공 인수를 진행 중이라고 기사가 나왔다. 이스타항공 대주주는 이스타홀딩스로 이스타항공 지분 40%를 보유하고 있는데 이를 애경그룹이 매입한다는 것이다. 아시아나항공이 비하면 규모가 훨씬 작아 현실성 있는 소식이다. 제주항공은 이스타항공 최대주주인 이스타홀딩스와 주식매매계약에 대한 양해각서를 체결했다고 밝혔다. 보도 주체가 애경 그룹이 아니고 제주항공이 됨에 따라 제주항공 자회사 형태로 인수가 진행될 것으로 보인다. 연내 주식매매계약 SPA 을 체결하는 것이 목표하고 한다. 인수 지분은 이스타항공 보통주 51.17% 라고 전해졌다. 인수 예정 금액은 695억원이다. 제주항공과 이스타항공홀딩스는 제주항공의 이스..

미국 반도체 기업 실적 전망 상향 소식이 들려왔다. 마이크론 등 반도체 종목에 대한 실적 전망 상향 조정과 반도체 장비 업종에 대한 긍정적인 메세지가 전해지자 필라델피아 반도체 지수가 상승했는데. 이 훈풍이 코스닥 코스피 지수에도 영향을 끼쳤다. 삼성전자, SK하이닉스, DB하이텍 등 반도체 메이저 생산 업체들이 최근 신고가를 찍고 있다. 거기에 반도체 소재주, 반도체 장비주 종목들도 잇달아 상승 추세를 이어가는 중이다. 티씨케이 티씨케이 요 종목은 오늘 장대양봉 급등이다. 다른 반도체 관련주들은 이미 상승 파도를 올라타서 따라붙기 좀 무서운데 얘는 바닥 다지다가 급등한 모양새라 아직 장기이평선에서 많이 올라가지 않았다. 티씨케이는 반도체 웨이퍼 생산에 들어가는 소모품을 SK실크론에 공급하는 업체이다. ..